武汉中商2月17日下午就重大资产重组媒体说明会召开情况发布公告。

媒体说明会于2019年2月15日15:00-17:00在深圳证券交易所947会议室召开，武汉国有资产经营有限公司董事郭岭、武汉中商董事长郝健、副总经理/董事会秘书易国华、居然控股董事方汉苏、居然控股财务总监陈亮、居然新零售总裁王宁、中证中小投资者服务中心有限责任公司张冰洁、中介机构代表及媒体代表参加本次会议，乐居财经作为特邀媒体出席本次会议。

据公告披露，本次交易为上市公司以发行股份的方式购买居然控股等24名交易对方持有的居然新零售100%股权。本次交易完成后，居然新零售将成为上市公司的全资子公司，居然控股等24名交易对方将成为上市公司的股东。本次交易前，上市公司的控股股东为武汉商联，实际控制人为武汉国资公司；本次交易完成后，上市公司的控股股东变更为居然控股，实际控制人变更为汪林朋先生。根据本次交易双方签署的《发行股份购买资产协议》，经各方友好协商，本次交易标的资产的交易价格初步确定为363亿元至383亿元之间。

交易作价是否被高估？

本次交易标的资产（居然新零售）资产交易价格初步确定为363亿元至383亿元之间，其定价基础是基于阿里、泰康等机构投资者2018年2月对居然新零售进行战略入股之后形成的363.5亿元投后估值这一既定事实。上述交易作价仅为初步数据，标的资产的最终交易价格以具有证券期货相关业务资格的资产评估机构出具的且经国资监督管理机构核准和备案的资产评估报告所确定评估值为基础，由各方协商确定。

居然控股董事方汉苏表示，同行业不同企业之间的估值差异是非常大，同一个企业在不同的市场差异也很大，市场估值存在既有其合理性。估值的差异源于企业之间的小差异，或者市场之间的小差异带来估值的巨大差异。公司之间的微小差异带来估值上较大的差异，这是市场的现象，最终的市场价值还是通过市场来检验和评判。

来源：武汉中商深交所披露公告

交易业绩承诺

据公告披露，本次交易业绩承诺期间为2019年度、2020年度和2021年度，如本次交易未能于2019年度内实施完毕，则前述业绩承诺期相应顺延为2020年度、2021年度及2022年度，如届时中国证监会等监管部门对前述利润补偿期间另有要求的，业绩补偿义务人同意按照监管部门的相关要求对利润补偿期间进行相应调整；若业绩补偿义务人需要对上市公司进行补偿的，则业绩补偿义务人首先以其通过本次交易获得的武汉中商股份进行补偿，当股份补偿的总数达到本次发行股份购买资产发行的股份总数的90%后，业绩补偿义务人可选择以现金及/或股份方式进行补偿。业绩补偿义务人将与上市公司另行签署《盈利预测补偿协议》对盈利预测补偿的具体事宜进行约定。

瞄准跨界新零售 探索新业务模式

居然之家新零售总裁王宁表示，对武汉中商的现有商业，一方面居然新零售将结合居然现有业务和业态融合，让它继续发扬壮大；另一方面，将居然新零售跟阿里一起合作的新零售手段，包括品牌号、数据银行等。同时，也考虑到居然之家在全国的现有网络优势，可以通过跟武汉中商继续将现有武汉中商在百货行业和购物中心的优势，伴随着居然之家网络全国辐射，走向全国。

武汉中商集团股份有限公司董事长郝健也指出，本次交易双方达成的共识是创造一种新零售，跨界的融合碰撞能不能探索出新的业务模式来。一方面不存在纯粹的资本运作，资产的置出、业务的置出、人员的置换；另一方面，对未来的重组，两块业务的融合是充满了信心的。